home *** CD-ROM | disk | FTP | other *** search
/ Software Vault: The Gold Collection / Software Vault - The Gold Collection (American Databankers) (1993).ISO / cdr11 / wh930620.zip / 06-20D.TXT < prev    next >
Internet Message Format  |  1993-06-21  |  43KB

  1. From @lex-luthor.ai.mit.edu:HES@REAGAN.AI.MIT.EDU  Sat Jun 19 00:13:10 1993
  2. Date: Fri, 18 Jun 1993 13:03-0400
  3. From: The White House <75300.3115@compuserve.com>
  4. To: Clinton-News-Distribution@campaign92.org
  5. Subject: The President's Press Conference  6.17.93
  6.  
  7.          
  8.  
  9.                            THE WHITE HOUSE
  10.  
  11.                     Office of the Press Secretary
  12. ______________________________________________________________
  13. For Immediate Release                              June 17, 1993     
  14.  
  15.          
  16.                   PRESS CONFERENCE BY THE PRESIDENT
  17.  
  18.                
  19.                             The East Room 
  20.  
  21. 8:02 P.M. EDT
  22.          
  23.          THE PRESIDENT:  Good evening.  Ladies and gentlemen, 
  24. first I want to speak with you about a situation that all of us have 
  25. followed very closely in the last week, and that is the United 
  26. Nations' action in Somalia.  
  27.          
  28.          General Powell reported to me this afternoon that this 
  29. operation is over and that it was a success.  The United Nations, 
  30. acting with the United States and other nations, has crippled the 
  31. forces in Mogadishu of warlord Aideed, and remains on guard against 
  32. further provocation.  Aideed's forces were responsible for the worst 
  33. attack on U.N. peacekeepers in three decades.  We could not let it go 
  34. unpunished.
  35.          
  36.          Our objectives were clear:  The U.N. sought to preserve 
  37. the credibility of peacekeeping in Somalia and around the world, to 
  38. get the food moving again, and to restore security.  I want to 
  39. congratulate the American and the United Nations' forces who took 
  40. part in this operation.  In this battle, heroism knew no flag.  And 
  41. in this era, our nation must and will continue to exert global 
  42. leadership as we have done this week in Somalia.
  43.          
  44.          Here at home, America is on the move.  These past few 
  45. days have been an impressive and important series of victories for 
  46. the American people.  Congress has taken major steps to limit the 
  47. influence of special interest and their money in our lawmaking and in 
  48. our campaigns.  Congressional committees have also approved my plan 
  49. for more college loans for the American people and to enable tens of 
  50. thousands of them to pay their loans off by community service through 
  51. their states and nation.
  52.          
  53.          But the most important thing I want to discuss is the 
  54. progress that is being made, the remarkable progress, on the economic 
  55. plan.  Last month the House of Representatives passed the plan to 
  56. reduce the deficit, the first step toward creating jobs and 
  57. increasing incomes.  Yesterday, the Senate Finance Committee cleared 
  58. the way for action by the full Senate.  
  59.          
  60.          Make no mistake about it, this means that we are putting 
  61. our economic house in order.  Getting the economy back on track 
  62. depends upon Congress passing this economic plan.  It's necessary; 
  63. it's fair; and it will work.  
  64.          
  65.          I propose, indeed, I have insisted upon $500 billion in 
  66. deficit reduction to be locked away in a deficit reduction trust 
  67. fund.  We will be making historic cuts in the deficit by making 
  68. historic cuts first in government spending, then by making high-
  69. income Americans pay their fair share so middle-class Americans will 
  70. be treated fairly in the tax burden, for a change.
  71.          
  72.          Seventy-five percent of the new taxes proposed fall on 
  73. the top six percent of the American people -- those with incomes 
  74. above $100,000.  Now, some of the critics of this plan in Congress 
  75. prefer instead to cut Social Security or health care or tax benefits 
  76. for elderly people just above the poverty line, or working people 
  77. just above the poverty line so that the wealthy won't pay so much.  
  78. I'm here tonight to say to you and to the American people that I will 
  79. draw the line here.  We have to reduce the deficit by reducing the 
  80. unfairness of the tax patterns of the 1980s and, once again, asking 
  81. all Americans to do what is right and fair.  We can't simply balance 
  82. the budget on the backs of the old, the sick, the veterans and those 
  83. who work hard, but are just barely making ends meet.  It's not right.
  84.          
  85.          Let's look at what's at stake here.  First of all, this 
  86. chart shows that if we do nothing, the inherited deficit, what we 
  87. found when I came into office, will go up by 1998 to about $400 
  88. billion a year.  If this deficit reduction plan is passed, we will 
  89. cut $500 billion out of the deficit.  That's the difference in this 
  90. line and that.  
  91.          
  92.          As all of you know, and as you've pointed out in various 
  93. ways in the last few weeks, I just got here.  And I may have a lot to 
  94. learn, but I didn't create the red line.  What I'm trying to do is to 
  95. change the red line and bring the yellow line in.  And let me say, to 
  96. get the yellow line down here, we have to bring about an affordable 
  97. health care plan for every American.  And that's the next big step.  
  98.          
  99.          But look what this deficit reduction plan alone will do.  
  100. I want to emphasize once again, because there's been so much talk 
  101. about taxes, that this is the most progressive tax plan this country 
  102. has seen in decades.  Two-thirds of the money will be paid by people 
  103. with incomes above $200,000.  Seventy percent of the economic gains 
  104. of the last decade went to the top one percent of the American 
  105. people.  They are in a position now to pay more to help make this 
  106. economy move again, and they will.
  107.          
  108.          This is the monthly payment, if my full economic plan is 
  109. passed, by people with incomes above $200,000.  And you can see what 
  110. happens here to the plan with an actual modest break for people at 
  111. the bottom end of the income scale.  This is a very progressive and 
  112. fair plan.
  113.          
  114.          Now, finally, let me say there's been a lot of talk 
  115. about spending cuts here.  If you look at this plan, for every $10 in 
  116. deficit reduction, $5, half of it, comes in spending cuts; $3.75 of 
  117. the $10 comes in tax increases on the highest income Americans, the 
  118. upper six percent; and $1.25 comes in  taxes from the middle class, 
  119. people with incomes below $100,000 but roughly above $30,000.  
  120. Families with incomes below $30,000 are held harmless in this 
  121. program.
  122.          
  123.          Now, that's the way this program works.  Five dollars in 
  124. spending cuts, $3.75 in taxes from the wealthiest Americans, $1.25 in 
  125. taxes from the middle class.  It's fair and it's balanced.  And I 
  126. hope that the Congress will adopt it.
  127.          
  128.          Let me say that as I open the floor to questions, the 
  129. real issue here is whether we will reverse the pattern of the last 12 
  130. years where Presidents send budgets to Congress that are never 
  131. seriously considered and everybody is afraid to talk about taxes 
  132. because they're afraid, no matter what happens, that will dominate 
  133. the agenda, nobody will know about spending cuts, nobody will know 
  134. about deficit reduction, nobody will know about fairness.  I've tried 
  135. to tell the truth to the American people.  And if this plan passes, 
  136. you will see a continuation of what's happened already in the last 
  137. five months.  Low interest rates, increased housing sales, more jobs 
  138. coming into the economy.  
  139.          
  140.          In the four first months of this economy alone we had a 
  141. bigger growth in construction employment, 130,000 people, than we 
  142. have had in nine years.  Why?  Because we're serious about bringing 
  143. the deficit down.  That's what this last week means.  It means 
  144. continued victory for the American people if we can stay on this 
  145. road.
  146.          
  147.          Q      Since Vance-Owen is dead, will the United States 
  148. approve of a partition of Bosnia if the three factions meeting in 
  149. Geneva actually approve it?  And also, isn't NATO really obsolescent 
  150. now?  I mean, hasn't it outlived -- it can't stop the slaughter in 
  151. Europe, it won't be the policeman in Europe?
  152.          
  153.          THE PRESIDENT:  There's two separate questions.  First 
  154. of all, as you know, my preference was for a multi-ethnic state in 
  155. Bosnia.  But if the parties themselves, including the Bosnian 
  156. government, agree -- genuinely and honestly agree to a different 
  157. solution -- then the United States would have to look at it very 
  158. seriously.
  159.          
  160.          Secondly, I do not agree that NATO is dead.  NATO was 
  161. limited in what it could do in this instance because there was no 
  162. agreement among the NATO partners, first of all, and because any 
  163. organization of states was limited by the rules that the United 
  164. Nations imposed in the former Yugoslavia -- on the arms embargo, for 
  165. example. 
  166.          
  167.          The clearest example I know to give you that NATO is not 
  168. dead was provided by the leaders of all the Eastern European 
  169. countries that used to be communist that aren't anymore.  When they 
  170. came here a few weeks ago for the Holocaust dedication, every one of 
  171. those Presidents said that their number one priority was to get into 
  172. NATO.  They know it will provide a security umbrella for the people 
  173. who are members.  And I think we need to continue to be involved in 
  174. it.
  175.          
  176.          Q      Who's the enemy?
  177.          
  178.          THE PRESIDENT:  Well, there will be different enemies.  
  179. The enemy will be anybody that threatens the security and the peace 
  180. of the member nations, the values that we hold important.  There are 
  181. all kinds of possible problems in the years ahead, from terrorism, 
  182. from the proliferation of weapons of mass destruction, from yet 
  183. unforeseen developments in countries around NATO.  So I don't think 
  184. it's time to dismantle NATO.  I think it's very, very important.
  185.          
  186.          Q      Mr. President, doesn't this plan for carving up 
  187. Bosnia send a dangerous message to separatists around the world, 
  188. particularly in the former Soviet Union, that military aggression 
  189. pays?
  190.          
  191.          THE PRESIDENT:  I think that this plan shows   that a 
  192. civil war which has roots going back centuries -- literally centuries 
  193. -- based on ethnic and religious differences has not been resolved in 
  194. the way that I certainly would have hoped.  I think Serbian 
  195. aggression has been rewarded to the extent that the United Nations 
  196. resolution permitted the Serbs to send arms to the Bosnian Serbs and 
  197. permitted the Croats that were next door to Croatia to have access to 
  198. more weapons than the Bosnian government, predominantly Muslim, had.  
  199. And I think that was a mistake.  But I don't think that anybody 
  200. should overlearn that lesson.  Everyone who looks at this concedes 
  201. that this is perhaps our most difficult foreign policy problem.
  202.          
  203.          Q      Mr. President, getting back to your pie chart, you 
  204. said that a $1.25 from the tax increase will hurt the middle class.  
  205. During the campaign --
  206.          
  207.          THE PRESIDENT:  I don't think it will hurt the middle 
  208. class.  I think that it will help the middle class because it will be 
  209. a way of bringing the deficit down.
  210.          
  211.          Q      A dollar and a quarter out of that tax bite will 
  212. hit the middle class.  In the PBS debate during the campaign, you 
  213. said the only thing Paul Tsongas has recommended that I haven't is a 
  214. three- to five-cent-a-year gas tax increase, and I'll be darned if I 
  215. understand why we should do that without giving some offsetting tax 
  216. relief.  Then, in Putting People First, which was your campaign 
  217. manifesto, you said you opposed a federal excise gas tax -- I quote 
  218. -- "instead of a back-breaking federal gas tax, we should try 
  219. conservation."  
  220.          
  221.          Why are you now willing to go along with the Senate plan 
  222. to keep it moving through the Senate for a gasoline tax?  Do you 
  223. think you can defeat it in conference, and if you do, will you try to 
  224. restore the Btu tax, as your Budget Director suggested today?  And if 
  225. so, won't you then lose Senators Boren and Breaux and all the other 
  226. opponents when it gets back to the Senate?  Isn't it a no-win 
  227. situation?
  228.          
  229.          THE PRESIDENT:  First of all, I think it is a win-win 
  230. situation if the Senate passes a budget that has $500 billion in 
  231. deficit reduction, locks the spending cuts away in a trust fund, and 
  232. asks the highest-income Americans to pay their fair share.  I think 
  233. that's a win-win situation because I think we'll go to conference and 
  234. we'll get a plan that will meet those criteria and will also be 
  235. fairer to middle-class people and to the working poor.  There's also 
  236. a lot of important provisions in there that I care about that will 
  237. help to encourage people to move from welfare to work.
  238.          
  239.          The Senate bill is very different.  It does have a 4.3 
  240. percent fuel tax in it.  That is very different from $.03 a year 
  241. which is $.15 over five years; or $.05 cents a year, which is $.25 
  242. over five years.  A 4.3 percent tax flat is not nearly as onerous as 
  243. that.  I wish we didn't have to do that.  But I would remind you that 
  244. after the election and before I took office the aggregate deficit 
  245. over the next five years was written up by $165 billion.  I'm doing 
  246. the best I can to use very conservative, hard-headed revenue 
  247. estimates to get the deficit down, keep interest rates down, so that 
  248. people in the middle class can save more money than they'll pay if 
  249. they refinance a car loan or a home loan or take out a business loan 
  250. with lower interest rates.
  251.          
  252.          And tonight, there will be millions of people who will 
  253. either watch us or hear about this tomorrow who have refinanced their 
  254. homes just since November -- with interest rates dropping, they'll 
  255. save more money in one year than they'll pay in five years under this 
  256. program.  So I still think, on balance, it is the right thing to do.
  257.          
  258.          Q      You say this Somalia operation has been a success.  
  259. Does that mean that the United States and U.N. forces have captured 
  260. the Somalia warlord, General Mohamed Farah Aideed, and his associates 
  261. including Colonel Omar Jess?  And if you haven't captured them, what 
  262. are you planning on doing with them if you do capture them?  Are they 
  263. going to be put on war crimes tribunal or anything like that?
  264.          
  265.          THE PRESIDENT:  No, they have not been arrested.  The 
  266. purpose of the operation was to undermine the capacity of Aideed to 
  267. wreak military havoc in Mogadishu.  He murdered 23 U.N. peacekeepers.  
  268. And I would remind you that before the United States and the United 
  269. Nations showed up, he was responsible for the deaths of countless 
  270. Somalis -- from starvation, from disease, and from killing.  
  271.          
  272.          The back -- the military back of Aideed has been broken.  
  273. A warrant has been issued for his arrest.  If he is, in fact, 
  274. arrested, then the United Nations will have to determine what 
  275. appropriate action to take.  That is the decision the United States 
  276. is leaving to the United Nations, and one I believe we should.
  277.          
  278.          Q      Mr. President, the original deadline for the 
  279. unveiling of your --
  280.          
  281.          THE PRESIDENT:  I'm sorry, that's a great tie.  I just 
  282. lost it for a moment there.  (Laughter.)  I wish the American people 
  283. could see this tie.  (Laughter.)  Go ahead.  I'm sorry.
  284.          
  285.          Q      Some people believe that that's what the White 
  286. House press corps is all about, Mr. President, Mickey Mouse.  
  287. (Laughter.)
  288.          
  289.          The original deadline for your -- the unveiling of your 
  290. health care reform plan has come and gone.  When will the plan be 
  291. unveiled?  What are the prospects for congressional passage this 
  292. year?  And if you don't get it done this year, won't it be very 
  293. difficult to do so next year because of the congressional elections?
  294.          
  295.          THE PRESIDENT:  Let me answer the first question.  The 
  296. task force has made its report to me.  They have given me a number of 
  297. options from which I must choose before I can finalize a bill.  The 
  298. White House is continuing to consult with people who know a lot about 
  299. this issue.  My wife, as you know, went to speak to the American 
  300. Medical Association just a few days ago.  
  301.          
  302.          Is he trying to give me some water?  (Laughter.)  Let me 
  303. answer the question first.  Thank you, John.  He always wanted to be 
  304. on television.  I hope his mother -- (laughter.)  
  305.          
  306.          The American -- my wife talked to the American Medical 
  307. Association recently.  We are consulting regularly with both the 
  308. Democratic and Republican members of Congress.  She also had a long 
  309. meeting with several Republican House members just a couple of days 
  310. ago.  
  311.          
  312.          We have determined that -- first -- and I, personally, 
  313. am getting quite close to making the final choices from among the 
  314. options there.  I do not believe we can make any serious attempt to 
  315. go forward with this until the economic plan and the budget is in 
  316. place; then we will go forward with it.  
  317.          
  318.          I think because of all the consultation which has been 
  319. done and all the work that's been done, there's a real shot we can 
  320. act on it this year.  I do not share the view that there's no chance 
  321. Congress will act next year, although I believe we can do it this 
  322. year, because I expect a lot of Republican as well as Democratic 
  323. support for this.  
  324.          
  325.          And I think that this issue affects the American people 
  326. so deeply -- there are millions of families out there who are 
  327. terrified they're going to lose their health insurance, who are 
  328. terrified they can't afford it, who are terrified because somebody's 
  329. been sick in their family, if they have to change jobs they'll be 
  330. without it; as well as all those who are working for a living without 
  331. health insurance; as well as all the businesses that are afraid 
  332. they're going to go for broke, that the impetus behind doing 
  333. something will be very great.  I think it will be good, not bad, for 
  334. the American political system to act on this.  
  335.          
  336.           So I think whenever the debate really begins in 
  337. earnest, you will see the prospects of passage intensify, not 
  338. diminish. 
  339.          
  340.          Q      If that does go over until next year, sir, will 
  341. that become the issue in congressional elections?
  342.          
  343.          THE PRESIDENT:  I think that and the condition of the 
  344. economy will be the big issues.  And whether we are actually facing 
  345. up to our responsibilities in this new global economy.  But that 
  346. wouldn't be the worse thing in the world, except I hope and believe 
  347. that the plan will pass before all that political season starts.
  348.          
  349.          Q      Mr. President, Mrs. Clinton recently said that she 
  350. hopes to tackle welfare reform as her next priority.  Will she head 
  351. the administration's welfare reform effort?  And do you expect to get 
  352. that done this year, too, or is that something that will have to wait 
  353. until 1994?
  354.          
  355.          THE PRESIDENT:  Well, that, again, is a subject that I 
  356. expect we'll have broad bipartisan support on.  And I would expect 
  357. that all of us will be involved in it.  My wife is very interested in 
  358. this because it affects children.  
  359.          
  360.          But let me say that the first big block of the welfare 
  361. reform package is now being considered by Congress, and that is the 
  362. earned income tax credit.  Most Americans don't know what that is, 
  363. but basically it is a change in the tax code that will permit us to 
  364. say to working families if you work 40 hours a week and have a child 
  365. in your house, you can be lifted out of poverty.  That will remove 
  366. all the financial incentive to prefer welfare to work if we can then 
  367. pass in the health care reform health coverage for all children, like 
  368. every other country does, so we remove that incentive.  
  369.          
  370.          But we expect to have a welfare reform package that will 
  371. literally end welfare as we know it -- that will put a time limit on 
  372. welfare and, after that, people who have been through the education 
  373. and training programs will have to work.  And I, again, would like 
  374. that if it could be done this year.  That will depend on how warmly 
  375. embraced it is by Congress.
  376.          
  377.          Let me just make one other point.  The national service 
  378. bill, which will provide more college loans and the opportunity to 
  379. work them off with service, is moving through Congress more quickly 
  380. than most people thought because we were able to get good bipartisan 
  381. support and work out a lot of the details.  If we can do that on 
  382. welfare reform, I think we can do it this year.
  383.          
  384.          Q      Mr. President, going back to the budget for a 
  385. moment, if you manage to get the budget passed, as it seems to be 
  386. heading, you will have achieved two major objectives:  deficit 
  387. reduction and getting the wealthy to pay a larger share of the cost 
  388. of government.  But there was a third major objective that you talked 
  389. about in the campaign and early on in your administration as crucial 
  390. for the health of the economy, which was your investment package, 
  391. your new spending that you proposed, which does not seem to be faring 
  392. well in Congress at all.  So you seem to be in a position where 
  393. you've managed to overturn Reaganomics, but not enact Clintonomics.  
  394.          
  395.          So let me ask you two things about that.  One is why?  
  396. What's your analysis of why your spending programs have not been 
  397. successful?  And, second, what do you propose to do about it?
  398.          
  399.          THE PRESIDENT:  If you look at the budgets, if you look 
  400. at where we're going with the budgets, we had to cut back all 
  401. spending in the first two years of this five-year budget period to 
  402. deal with the fact that the deficit was higher than we thought it 
  403. would be.  And I had to do that as well.  But this is a five-year 
  404. budget for long-term growth of the American economy.
  405.          
  406.          Over the long run, we do have to increase investment.  
  407. Let me also say that just because we are freezing all domestic 
  408. discretionary spending for five years doesn't mean there aren't 
  409. changes within those categories.  We're cutting a lot of stuff so 
  410. that we can increase investment in things like Head Start for 
  411. children and job training for workers and new technologies to help 
  412. convert from a defense to a domestic economy.  A lot of that new 
  413. investment is in there. 
  414.          
  415.          Secondly, I expect this bill to treat the other part of 
  416. my investment budget, that is, the private sector part, quite well.  
  417. I think there will be an increase in the expensing allowance for 
  418. small business, which will really help small businesspeople to hire 
  419. more workers.  I think there will be an empowerment zone proposal in 
  420. the final bill which will finally test whether free enterprise can to 
  421. into depressed cities and rural areas and put people to work and 
  422. invest and start businesses.  I believe it can.
  423.          
  424.          I think those are the kinds of things that you will see 
  425. there.  I think the earned income tax credit again will pass so that 
  426. we can lift the working poor out of poverty.  So I expect a big 
  427. portion of the investment program to pass and I'll be surprised if it 
  428. doesn't.
  429.          
  430.          Q      Mr. President, I'm surprised that for the first 
  431. four months you came into office you were saying how bad the economy 
  432. was and how important it was for your program to be enacted to grow 
  433. the economy.  Now, we hear you in the last week or so talking up the 
  434. economy, saying how well things are going, and yet, your program 
  435. hasn't passed.  What are we to make of this?  Why have you changed 
  436. your mind about the economy?
  437.          
  438.          THE PRESIDENT:  First of all, I think the economy is 
  439. still bad for most Americans.  But the trends are good and the trends 
  440. are plainly tied to the determination of this administration to bring 
  441. the deficit down.  We began to see a substantial drop in long-term 
  442. interest rates after the election when Secretary of the Treasury 
  443. Bentsen announced that we were going to have a serious deficit 
  444. reduction plan that would include entitlement cuts, other budget 
  445. cuts, tax increases on the wealthy, and an energy tax.  We saw that. 
  446. And every student of this, starting with the Chairman of the Federal 
  447. Reserve, who's testified before Congress to this effect, has said 
  448. that if we continue and pass this, we will get interest rates down.  
  449. So those things have been coming down. 
  450.          
  451.          That's why the Home Builders Association of America -- 
  452. not a Democratic group, presumably largely a Republican group -- came 
  453. from all over the country to Maryland a few days ago to endorse the 
  454. economic program, because it is already beginning to bring interest 
  455. rates down
  456.          
  457.          So are most people affected by the economic recovery?  
  458. No.  But is it a good thing that you have 755,000 private sector jobs 
  459. in the first five months; that you have 130,000 jobs in the 
  460. construction industry, the biggest gain in a four-month period in 
  461. nine years?  Yes it is.  So the point I'm trying to make is we're 
  462. taking the right direction, but we've still got a lot of changes to 
  463. make.
  464.          
  465.          Q      Mr. President, you said a few minutes ago that 
  466. you've broken the back of the Somali warlords in Somalia.  However, 
  467. Mohamed Aideed is still at large.  This brings to mind the same 
  468. problem that happened with the previous administration with Saddam 
  469. Hussein.  How can you assure the American people that you're not 
  470. going to get sucked into an ever-growing vortex of war in Somalia?
  471.          
  472.          THE PRESIDENT:  Well, there's a big difference there.  
  473. Aideed is not in control of the government of Somalia.  The United 
  474. Nations force is there, they're still promoting peace.  They're now 
  475. going to be able to deliver food, medicine, do their work and try to 
  476. help engage in the long-term process of nation building.  And we 
  477. never, ever, the United Nations and the United States never listed 
  478. getting rid of Aideed as one of our objectives.  In fact, as long as 
  479. he was willing to cooperate with the United Nations, he was able to 
  480. live and work in peace right there in Mogadishu.
  481.          
  482.          So what happens from now on in will be a function of, 
  483. number one, what the United Nations thinks is appropriate for his 
  484. conduct to date, and, number two, what he does in the future.
  485.          
  486.          Q      Mr. President, I have an easy problem for you, and 
  487. it's domestic, too.
  488.          
  489.          THE PRESIDENT:  There are none.  (Laughter.)
  490.          
  491.          Q      This one's very easy.  A lot of Americans are not 
  492. wildly pronuclear and thought the U.S. may have overreacted in past 
  493. years in its very heavy-handed treatment of New Zealand.  Would you 
  494. consider meeting now with a New Zealand leader and discussing the 
  495. situation?  Isn't there some way that a compromise can be reached so 
  496. you can agree to disagree, but still restore the political and 
  497. security relationship?
  498.          
  499.          THE PRESIDENT:  I've given absolutely no thought to that 
  500. question.  (Laughter.)  And I'm afraid if I give an answer to it, 
  501. I'll be in more trouble tomorrow than I can figure out.  (Laughter.) 
  502.          
  503.          Q      Mr. President, as you point out, your economic plan 
  504. would reduce the budget deficit by $500 billion over five years, 
  505. which is a significant improvement over what we've seen in the past.  
  506. But your critics would point out that the budget deficit would 
  507. continue to mount by hundreds of billions of dollars a year; and that 
  508. your attack on the deficit is limited to lowering projected spending 
  509. increases, rather than taking the much harder tack of making real 
  510. cutbacks in the budget.  Can't you do more to deal with the problem 
  511. of this deficit and runaway spending?
  512.          
  513.          THE PRESIDENT:  Let me have the chart again.  The answer 
  514. to that question -- first of all, let me answer it.  You asked two 
  515. questions, not one.  It is absolutely true that if this whole thing 
  516. is adopted or any other deficit reduction plan that has been 
  517. presented to date is adopted, by the fifth year the deficit starts to 
  518. inch up again and you don't get down to zero.  
  519.          
  520.          Now, that is true, but why is that?  That is because 
  521. primarily of the projected exploding costs in medical care through 
  522. Medicare and Medicaid.  And because we have programs like Social 
  523. Security and other retirement programs where people are given cost of 
  524. living increases year-in and year-out, something that most Americans 
  525. support.  But the prime culprit here is Social Security -- I mean, is 
  526. medical costs, not Social Security.  The prime culprit is medical 
  527. costs.  They've been going up way faster than inflation.
  528.          
  529.          Now, I want to make two points.  Why do we reduce the 
  530. deficit only $500 billion over five years, even though that's a huge 
  531. amount?  Because it was the considered judgment of the economic team 
  532. -- Secretary Bentsen, Mr. Panetta, Mr. Rubin -- that in a recession 
  533. there was a limit to how fast you could contract the deficit, and 
  534. that this would be a very rapid reduction of the deficit in a time 
  535. where there's very slow economic growth around the globe.  We think 
  536. it will actually lead to some expansion of the economic activity.  
  537. Why?  Because there's so much debt built into our system at high 
  538. interest rates that if people just go refinance all their homes and 
  539. their business loans, it will give them a lot of cash in their pocket 
  540. and that will stimulate the economy to grow.
  541.          
  542.          Secondly, it is our considered judgment that we cannot 
  543. get the deficit down to zero, which is where it ought to be, until we 
  544. do something about health care costs, which is why the next big piece 
  545. of this administration's work is to provide a comprehensive health 
  546. care plan that will bring health costs in line with inflation.  
  547.          
  548.          If you do that, then this yellow line here, instead of 
  549. going up, will keep going down.  And since there is no historic 
  550. precedent in America, let me ask you to go back and look what 
  551. happened in Japan in the mid-'70s to mid-'80s.  They had about the 
  552. same size deficit we do in the mid-'70s.  They decided they were 
  553. going to wipe it out.  They took 10 years to wipe it out, not five.  
  554. But they did it.  And today, in spite of all their economic problems, 
  555. they are the only major nation in a surplus position.  
  556.          
  557.          We can do it, too, if we do this, then tackle the 
  558. deficit.  And let me remind you of one other thing, in September, the 
  559. Vice President's task force will make it's report on reinventing 
  560. government and reorganizing the whole way the government operates.  
  561. That will give us another whole shot to deal with this issue.
  562.          
  563.          Q      Mr. President, John F. Kennedy once said that the 
  564. coverage he'd been getting as President, that he'd been reading it 
  565. more and enjoying it less.  And many other Presidents have expressed 
  566. similar sentiments.  Lately, sir, there have been some indications, 
  567. at least, that you may be experiencing those feelings as well.  Can 
  568. you give us your analysis of that?
  569.          
  570.          THE PRESIDENT:  I don't think I could say it any better 
  571. than President Kennedy did.  (Laughter.)  But let me say this:  You 
  572. have to do your job as you see it.  And I'm going to do mine the best 
  573. I can.  Everybody in America knows, as I said, that I did not live 
  574. and work in this city until I became President.  I knew when I came 
  575. here that there would be things that I would need to learn about the 
  576. processes and the way things worked.  I believe then and I believe 
  577. now that if I do the big things right and deal with the big issues, 
  578. that eventually the other things will also work themselves out. 
  579.          
  580.          In the meantime, I think the most important thing that 
  581. we attempt, you and I, to create an atmosphere of trust and respect, 
  582. and that you at least know that I'm going to do my best to be honest 
  583. with you.  And I think you're going to be honest with me, and I 
  584. expect you to criticize me when you think I'm wrong.  The only thing 
  585. I ever ask is, if I have a response and I have a side, let that get 
  586. out and we'll watch this conflict unfold.  I mean, this is nothing 
  587. new.  President Jefferson got a rough press, too.
  588.          
  589.          Q      Sir, on Haiti, the Security Council of the U.N. has 
  590. stated that they're giving Haiti until the 23rd of this month before 
  591. they put real tough petroleum and economic sanctions.  Do you think 
  592. that will solve the problem, or will we see a multinational force in 
  593. Haiti as we do in Somalia?
  594.          
  595.          THE PRESIDENT:  As you know, since you asked the 
  596. question about Haiti, the United States is pushing for the U.N. 
  597. resolution to strengthen the sanctions to include not simply a freeze 
  598. on assets and lifting visas, but also to include oil.  I think it 
  599. will make a difference.  And the members of Congress who are expert 
  600. in Haitian affairs and who talk to people in Haiti believe that it 
  601. will make a difference.
  602.          
  603.          Secondly, I have always assumed that to really 
  604. facilitate the restoration of democracy in Haiti, there would have to 
  605. be some sort of multinational force there.  But I would remind you 
  606. that, recently, when that was proposed with the support of the United 
  607. States, both sides rejected it.  President Aristide rejected it and 
  608. the de facto government rejected it, which was a disappointment to 
  609. us.  So we decided to go back to the drawing board, look for tougher 
  610. sanctions.  
  611.          
  612.          In the end, since both sides distrust each other to 
  613. treat each other civilly, even to keep from shooting each other, 
  614. there, in my judgment, will never be a resolution of that, as long as 
  615. the main players are who they are, unless we have a multinational 
  616. peacekeeping force.
  617.          
  618.          Q      Mr. President, what have you been told about the 
  619. plot to assassinate George Bush in Kuwait?  How definitive is the 
  620. chain of evidence against Iraq and what do you plan to do about it?
  621.          
  622.          THE PRESIDENT:  I have not received the final report 
  623. from the FBI, and until I do I don't think I should say what I will 
  624. or won't do.  
  625.          
  626.          Q      Mr. President, in Bosnia the Europeans did not want 
  627. to take action because the United States did not have troops on the 
  628. ground.  In Somalia, although we turned over operations to U.N. 
  629. peacekeepers about a month ago and it was Pakistani soldiers who were 
  630. attacked, the forces that went into action were largely American; 
  631. most of the firepower was American.  You were just talking about a 
  632. multinational peacekeeping force in Haiti.  Is the United States now 
  633. being put in the role of enforcer for the United Nations?  And what 
  634. principles or thoughts do you bring to the table when you consider 
  635. committing U.S. troops to enforce not something that may be strictly 
  636. a U.S. interest, but something that is the will of the international 
  637. community?
  638.          
  639.          THE PRESIDENT:  I think we have to ask ourselves, first 
  640. of all:  What are the interests of the American people?  Secondly: 
  641. What are the values and humanitarian concerns at stake?  And, 
  642. thirdly:  What is the price of doing what we might be asked to do?
  643.          
  644.          I think -- let me just say on Bosnia, it's not so simple 
  645. as that.  We didn't have an agreement -- ever -- about what troops 
  646. would do.  I pledge to the American people in the campaign last year 
  647. -- and I reaffirmed repeatedly -- that I did not think we had any 
  648. business sending troops into combat in Bosnia.  I also said if there 
  649. were a cease-fire and a genuine peace agreement and the United 
  650. Nations had to guarantee the peace agreement that the United States 
  651. would participate.  I don't think we should minimize the importance 
  652. of leading the way, but also setting an example.
  653.          
  654.          Let me tell you, a lot of other countries -- the 
  655. President of Namibia was here, a fairly small country.  They sent 
  656. people to Somalia.  There are people from all over the world who sent 
  657. people to Cambodia in very dangerous circumstances.  The Pakistanis 
  658. are the people who were murdered in Somalia.  So I think this is a 
  659. very good thing.  
  660.          
  661.          Yes, America can lead the way. But it is very moving to 
  662. me to see all these other countries -- Ireland sending people, 
  663. putting themselves on the line.  Not just government employees, but 
  664. people working through other organizations to try to help solve these 
  665. problems.  There is a remarkable confluence of people trying to 
  666. promote democracy and human rights and freedom and market economics.  
  667. And I think that if we can leave that an acceptable price, that is in 
  668. our narrow interest and it is certainly in our broader human 
  669. interest.
  670.          
  671.          Q      Mr. President, now that you've made your decision 
  672. about the Space Station, are you going to appoint a new NASA 
  673. administrator?  And if you are, when?
  674.          
  675.          THE PRESIDENT:  I don't have any plans at this time to 
  676. do that.  Let me just make a point about the Space Station, if I 
  677. might.  As you know, I have always supported the Space Station; I 
  678. realize that some people don't.  The United States indisputably leads 
  679. the world in space.  It is an important area of science and 
  680. technology.  I think it would be a mistake, after all the work we've 
  681. done, to scrap the Space Station.  
  682.          
  683.          There is a $4-billion budget cut in my budget for the 
  684. Space Station because we're going to redesign it and redesign the 
  685. management system of NASA.  We've brought in all of these scientists 
  686. to look at it, to tell us exactly what ought to be done and exactly 
  687. how this thing ought to be run and we're going to have to make some 
  688. changes.  But I want to tell the American people:  We need to stay 
  689. first in science and technology, we need to stay first in space.  
  690. We're going to be able to get more people to come in and invest with 
  691. us, and we're going to have to make some very tough management 
  692. decisions at NASA to get that done.
  693.          
  694.          Q      Mr. President, many African American leaders have 
  695. expressed their anger or extreme disappointment with the way you 
  696. handled the Lani Guinier nomination and with the way you handled the 
  697. Haiti situation.  In addition, the Congressional Black Caucus has 
  698. said it is very angry with the fact that they voted for your budget 
  699. package and cast some very politically difficult votes, only to have 
  700. you negotiate a watered-down package in the Senate.  How would you 
  701. assess your relationship right now with blacks?  And what are you 
  702. doing to mend fences with the Congressional Black Caucus so that they 
  703. will not vote against the conference report on the budget package?
  704.          
  705.          THE PRESIDENT:  Well, first of all, I did not negotiate 
  706. that bill that the Senate passed.  That is just inaccurate.  I did 
  707. not do that.  And I think you know what I liked about the House bill 
  708. and you know where I have been on the issues and you know what the 
  709. principles are I've enunciated.
  710.          
  711.          I think Senator Moynihan did a remarkable job to get a 
  712. bill out that does have $500 billion in deficit reduction, more 
  713. spending cuts and tax increases and taxes falling primarily on upper-
  714. income people.  I think to that extent we ought to give him credit.  
  715. But there has been no negotiations.
  716.          
  717.          Secondly, and quite to the contrary, when members of the 
  718. Black Caucus came to see me and asked me to pursue sanctions in the 
  719. United Nations against Haiti that included oil, I examined it and I 
  720. agreed to do it.  They were the first people who asked me to do it.  
  721. And very shortly after the meeting I agreed to go forward.  But they 
  722. know, the ones who follow the Haitian developments, that even before 
  723. that I offered to have the United States participate in a 
  724. multinational peacekeeping force to restore democracy and to restore 
  725. President Aristide and that he rejected that.  They know that's a 
  726. fact.  
  727.          
  728.          Thirdly, I don't think my commitment to civil rights is 
  729. very much open to question.  And I think my actions as President and 
  730. the appointments I've made, and the things I've stood for document 
  731. that.  And I believe that over the long run the Black Caucus and the 
  732. Clinton administration will continue to be very close.  And I've 
  733. talked to any number of them personally, recently.
  734.          
  735.          Q      On campaign finance reform, now that most of the 
  736. public financing provisions have been removed from the Senate bill, 
  737. how do you convince people that this is truly meaningful campaign 
  738. finance reform?  And also, will you seek at some point in the future, 
  739. perhaps, to put that public financing back into another measure?
  740.          
  741.          THE PRESIDENT:  First, let's see what the House does.  
  742. Again, this is a bill you're going to have to watch come out of 
  743. conference.  The House will probably adopt a somewhat different bill.  
  744.          But let's talk about what the Senate bill does do.  The 
  745. Senate bill reduces the influence of PACs and special interests; it 
  746. limits the cost of campaigns; it spends public funds, if necessary, 
  747. if one party violates the spending limits then the other party can 
  748. get public funds in the form of communications vouchers so that the 
  749. airwaves will be open to both parties and people can hear both sides.
  750.          
  751.          So this is a vast advance over the present law in 
  752. breaking the back of special interest domination of politics and 
  753. elections.  So I like it in that regard.  Let's see what the House 
  754. does.  I think we can get a good bill out and I hope both sides will 
  755. vote for it.
  756.          
  757.          Q      Mr. President, will you support the Senate's ten 
  758. percent increase in the capital gains tax?
  759.          
  760.          THE PRESIDENT:  They imposed a ten percent surcharge 
  761. because there's now a difference between the capital gains rate and 
  762. the income rate.  And, as you know, the theory of the Tax Reform Act 
  763. of '86 was to level them.  Let's see what comes out of the conference 
  764. report.  What I want is a tax system where 75 percent of the burden 
  765. falls on the top six percent of the American people -- at least that 
  766. progressive.  And if it is that progressive, then I'm open on the 
  767. details.  But I want to see what the final bill is.  That's the key 
  768. thing:  Will the wealthy pay their fair share?  Will it all be in a 
  769. trust fund to reduce the deficit? And will the ratio be at least as 
  770. good as the one I showed -- $5 of every $10 in spending cuts; $3.75 
  771. in tax increases on upper income people; $1.25 on the middle class.
  772.          
  773.          Thank you very much.
  774.          
  775.          THE PRESS:  Thank you.
  776.  
  777.                                  END8:41 P.M. EDT
  778.  
  779.